銀行業為創造自己的利基業務，常會專注於特定目標市場或特殊的客戶族群，以便增加該特定領域的業務市佔率，進而追求該特定領域之經濟規模。就以中小企業授信方面，銀行常會因擴大中小企業授信之業務面相，而對該企業授信採較為寬鬆之審核標準，但浮濫的授信造成企業借款容易，企業借款容易便會有投機意味濃厚的財務槓桿操作出現，如股票投資、炒作地產或匯率等非本業之資金運用。因中小企業對財務槓桿之風險意識不若大型企業專業團隊之財務評估機制，故當虧空企業或周轉不靈的事情發生後，往往束手無策，也讓銀行吃盡倒帳苦頭。
在台灣經濟發展的歷程中，中小企業（small and medium enterprises）一直扮演著相當重要的角色。中小企業不若上市櫃等大型企業的規模及資本等條件，因此在財務結構上和融資能力相形之下，也不及這些較具規模的大型企業。有鑑於此，探討中小企業在銀行融資信用違約之評估議題，勢必受到民間企業和金融機構的重視。對於銀行而言，由於面臨國內市場同業的激烈競爭及受到國際法規的規範環境下，使得銀行對於中小企業貸款的信用違約之風險評估作業模式，隨時不斷地進行調整修正以符合現行環境的需求及風險有效掌控。
本研究將以國內商業銀行對於中小企業貸款之信用違約評估之風險因子探討，並以現行資料來進行實證，運用財務、公司特徵及風險徵兆等三個構面來進行授信風險預警。此外，也將進一步分析所發展的信用違約評估之預警模式在企業發生違約事件時，是否具有足夠的鑑別能力，藉此檢討目前銀行對於中小企業在信用風險考量因素之適當性。

SUMMARY
This study examines the credit default of small and medium size enterprises’ (SMEs) loans and consequent risks for domestic commercial banks by using available data provided by banks. The study aims to estimate the capability of warning model to identify defaults occurring in enterprises and evaluate the efficiency of current methods used by banks to determine credit risk of SMEs by applying three factors including finance, corporate characteristics, and risk signs to conduct credit risk warning. The study will further analyze if the warning model has sufficient ability to identify when default will occur within the enterprise and review if the credit risk considerations of banks for SMEs are appropriate.
Keywords: Credit Risk, Risk Signs, Credit Default
INTRODUCTION
Domestic ecological economy is highly vulnerable to international financial turmoil factors. The ability of domestic small and medium enterprises to deal with risk is relatively weak, this indirectly affects domestic financial sector. In recent years, financial supervision units continue to require finance industry to improve credit risk control to cope with all the unpredicted default risk, especially for industries that are easily influenced by economic boom. Therefore, banks recently have applied more rigorous assessment for each credit case than before. However, bank credit tightening policy will affect the capital allocation turnover. Once firms finance through private financing channel, their business operating may become worse and even results in a financial crisis as well as negative social impact. How to create a win-win situation for banks and corporates is a common goal in which both parties are actively pursuing. 
MATERIALS AND METHODS
The methodology used in this research is qualitative method. Scholars apply qualitative methodology to explore and explain the undersurface and little-known phenomena. Moreover, this method not only provides new and creative perspectives for well-known phenomena but also becomes handy in complex situation in which quantitative methodology is inapplicable. In this study, we utilize “story-based reflection” approach, a frequently used technique in qualitative research to discover human wisdom.
The study employs three credit default cases of bank Y to analyze and discuss important conclusion, application, and recommendation in order to help related parties to understand more comprehensive about the system and increase their judgement sensitivities toward credit risk cases and thereby help decision makers to obtain opinion that is more accurate.
RESULTS AND DISCUSSION
Credit investigators and officers should pay more attention to not only 5P audit principle but also the cash flow controlling of enterprises. Liquidity and available repayment source will certainly reduce credit default risk. When firm’s deposit accounts rapidly decline below the warning point, bank managers should react promptly because this fact reflects a high-risk situation. Branch managers should brainstorm and discuss proper credit policy to strengthen the preventive measure to reduce bank losses.

CONCLUSION
1.It is necessary to understand the firm’s actual operation situation because SMEs can manipulate their financial statements.
2.When applying credit loan for SMEs, credit investigators should clarify information and guarantee the accuracy of input information to prevent further incorrect interpretation of credit officers that may leads to inaccurate loans.
3.Enhancing professional knowledge and ability of credit officers and investigators to comprehend and act upon market fluctuation.
4.Handling credit risk and earning profit should be treated equally.
5.Improving the credit risk warning system.

林俊吉(2006)，銀行對企業授信產生逾期放款之認知因素分析，國立中山大學財務管理學系研究所碩士論文。
邱顯煇(2010)，總體經濟因素對不同特性銀行逾期放款比率關聯性之研究，國立中正大學財務金融研究所碩士論文。
曾昭玲、陳世能與林俊宏(2005)，逾放比對銀行經營績效影響之多期性研究，台灣金融財務季刊，第6卷第4期，頁41-68。
鄭新民(2006)，銀行營業特性對逾期放款比率影響之實證研究，淡江大學管理科學研究所企業經營碩士在職專班碩士論文。
台灣金融研訓院(2008)，客戶經理(銀行企金的靈魂)，陳嘉霖 著作。
台灣經濟研究院產經資料庫(2012/8/16)皮革、毛皮與其製品製造業景氣動態報告。
于中浩(2007)，銀行業中小企業授信業務人員核心職能模型之建立，中山大學高階經營碩士學程碩士在職專班論文。
王粹馨(2003)，商業銀行如何檢視信用評等表之良窳，國立中央大學財務金融系碩士在職專班碩士論文，2003年。
江惠櫻(2001)，商業銀行對企業授信決策考量因素與授信品質之關係，靜宜大學企業管理研究所碩士論文。
江學儀（2009），承銷業務對金控子銀行後續放款之影響，中央大學財務金融學系碩士論文。
李明峰(2001)，銀行業對企業授信『信用評等表』財務比率預警有效性之實證分析，國立中山大學財務管理學系研究所碩士論文。
李婉慈(2000)，銀行往來關係與公司經營績效及財務危機之關聯性分析，中正大學財務金融研究所碩士論文。
李儀坤、張捷昌、黃建森，金融風險管理，華泰文化事業公司，民國八十九年六月初版。
李惠民，中小企業信用風險評估模式之研究，淡江大學管理科學研究所碩士論文，民國七十三年。
周國偉、吳孟道(2009)，金融海嘯與台灣金融市場壓力及因應政策。
邱麗卿* 謝淑娟(2011)，金融危機對銀行授信及經營績效影響之研究，銘傳大學財務金融系。
洪文慶(1995)，銀行對借款者經營績效評鑑與信用評估模式之研究，淡江大學管理科學研究所碩士論文。
徐晃南(2011)，過度自信與授信經驗、樂觀之關聯研究 ，真理大學企業管理學系碩士論文。
高義芳老師指導(2002)，銀行產業策略分析暨中國信託策略分析與研擬，輔仁大學企業管理學系第三十六屆 企業政策專題報告。
許麻(2002)，本國銀行授信信用風險管理之探討，大葉大學事業經營研究所碩士論文。
許清壽(2008)，銀行中小企業授信評估因素探討，政治大學行政管理學程碩士論文。
陳木在、陳錦村(2001)，「商業銀行風險管理」，新陸書局股份有限公司。
陳錦村(2004)，「風險管理概要─個案與實務」，新陸書局股份有限公司。
陳錦村，銀行授信客戶之風險評估，中山管理評論，第三卷第四期，頁1-23。
劉炯森(2011)，商業銀行對中小企業授信風險評估要素研究，淡江大學企業管理學系在職專班碩士論文。
謝宛君(2000)，銀行授信策略與影響授信決策因素之研究，國立中央大學企業管理研究所碩士論文。
蕭嘉舜(2010)，銀行企業金融授信決策之考量因素及改善方案，雲林科技大學商管專業學院碩士論文。
羅時雙(2007) ，中小企業授信之信用風險轉嫁，國立中央大學財務金融研究所碩士論文。
羅際棠(1997)，「銀行授信與經營」，三民書局。
張春本(2001)，銀行授信評估與品質管理之研究，義守大學管理科學研究所碩士論文。
黃美玲、張秋桂，公司財務危機預測之實證研究-考慮非財務與財務因素，明德學報，第21期，P27-P50,2003。
經濟部中小企業處中小企業白皮書，2014。
中華民國銀行公會會員徵信準則，1040402。
中華民國銀行公會會員授信準則，1040402。
李慶芳(2015) ，跨域研究與個人質性修練的反思
司徒達賢(2010)，敘說探究的第一堂課，鼎茂圖書出版股份有限公司