在Black-Scholes模型的基本假設下，一般選擇權有其理論價格存在，但有些奇異選擇權卻沒有理論價格存在，本篇論文即在闡述回顧型選擇權不存在其理論價格，但在股價隨機模型的假設下，期望值總是存在的，我利用偏微分方程的技巧求出各回顧型選擇權的期望值，並在不同的波動率之下，比較各回顧型選擇權期望值。

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